弱势行情下，大盘终于连阳了两日！A股股市经历很长时间的题材大风车，又经历一段垃圾时间之后，跌跌不休的高景气板块突然被市场想了起来，在风光储的带动下市场迎来大涨。
这段时间的高景气板块到底有多惨呢？
我们以光伏ETF为例，自今年8月反弹第一波结束之后基本上就是一路下跌，最多的时候截止上周五跌了33%。要知道一个板块能够跌33%，那说明其中很多标的早已腰斩，高景气资金博弈之惨烈可想而知。
昨日高景气板块的上涨有很大一部分原因在于光伏里面两巨头联手正在加速整个行业变革。上周五的时候，中环、隆基公布最新硅片报价，中环单晶P型182、210硅片（150μm）报价5.4、7.1元/片（环比上次报价-23.4%、-23.7%），隆基单晶P型166、182硅片（150μm）报价4.5、5.4元/片（环比上次报价-27.2%、-27.2%）。
这次老大与老二联手打破通威为代表企业长期以来操控硅料的价格，严重打击了硅料的供求关系，倒逼上游硅料价格再次大跌。行业进入淡季后，头部公司控制采购硅料节奏，做到低价料与低价硅片报价相平衡。大幅下调产品价格，在市场上引起强力震动，一些硅料厂家不到20天时间硅料价格一下子下降100元。连续大涨两年的硅料联盟终于面临解体，这已经算是中国光伏史上十分重要的事件。
这一阶段看似硅片价格下降幅度比硅料更高，实际上只是老大与老二联手做的局而已，这两家企业有足够的技术实力降低成本，可以忍受硅片价格下降的阵痛期，等待硅料价格后续进一步崩塌，但是对于二三线硅片企业来讲，这种突然大幅度的降价却是彻头彻尾的折磨。
你如果不跟着降价，那么你的订单自然会往技术实力更强报价更低的龙头企业集中；如果你跟着降价，你又没有人家那么强的降本能力，只能做亏本的买卖早晚也是死路一条。所以说双巨头联手相当于对已经出现裂缝的光伏产业加速洗牌。
第一步通过降低自身产品售价抢占市场份额，倒逼硅料与硅片企业加速分裂；第二步则是硅料正式步入快速下行期，从而结束这漫长“拥硅为王”的时期。不用多长时间，中国硅料价格很快回落至10万元/吨以内。据此价格，明年组件会到1.6元/瓦左右，此价格将显著刺激终端需求，地面电站放量再提速。就像我之前文章所写的观点，光伏产业链利润会逐渐向中下游转移，具备技术实力的企业将会强者恒强。
除了光伏板块之外，储能行业也是涨幅靠前的排头兵，主要原因就是虽然价格还偏高一点点，但不论怎么看储能这两年的景气度都非常居前。国内大储正处于产业拐点，我们已经见证了装机量翻倍以上增长、中标量超30GWh的需求暴增，以山东、湖南等地为代表的商业模式也逐步成型。
欧洲户储在高电价侵袭下大规模爆发，使得做户储相关的企业在今年4月第一波反弹中走了轮靓丽曲线；美国储能同样正快速成型，商业模式清晰，z策激励向好，需求庞大。最关键的是储能行业连0~1都没有走完，未来成长空间超乎想象。
新能源板块大涨，那么大家都关心的问题来了，A股市场真的突然就回暖了吗？
如果让你说这两天的市场与最近两个月的行情相比，你会觉得今天看指数的涨幅好像还不错。核心一点是因为昨天涨得多的都是新能源，也就是说只有新能源上涨才能带动指数出现大级别的上扬，之前两个月天天炒地产医药其实指数并没有涨多少，而且很轻易就被带下来了，主要原因是那些都不是能够提振情绪的主线。
新能源板块算不算主线呢？如果能涨起来肯定算，但是这里的新能源上涨只能说有超跌修复的逻辑，暂时还不能轻易判断市场会大规模反转。看看两市成交量就知道，依然是6000亿左右的水平，没有明显的增加。
再看看北向聪明的资金，你会发现市场虽然近期一直处于垃圾时间，北向还是在偷摸流入抄底。
所以说，只上涨一两天的行情我们是很难说未来会出现反转的，反转至少是需要带动市场情绪也就是成交量的突起。不过，这个阶段我们也不用过于悲观，毕竟很多标的大跌四五个月之后可以说偏地是黄金，随着各地达到疫情高峰，明年中国经济将会得到明显提振，市场出现一轮修复几乎是必然。当下我们只需做好布局，等风来即可。