周末有两件事一直在发酵，第一件事就是中美通话，这个我周五晚上的文章讲了，这里不细述了，值得提一下的是，因为通胀数据居高不下，再加上阿富汗撤军的事，让拜登老头有点骑虎难下，特朗普抓住这一机会，在美国国内大肆宣扬拜登的无能。所以如今拜登急需破局，而全球国家里，能真正帮到美国的，只有中国了。所以，大家懂的。
第二件事就是8月经济数据公布，逆周期调整已经开始启动，基建开始提速，大趋势上，虽然依旧是不盲目放水，但是宽信用宽货币一直是大方向。
有人说股市是经济的晴雨表，其实大错特错。股市是货币的晴雨表。所以，大方向，依旧安全，大牛市很难有，但是结构化牛市依旧会持续。
行业板块上，消费，科技，医药，周期，我们来依次拆解。
各股票板块消费调整得最多，估值上最具有优势，但是我一直觉得，经济数据不及预期，人们的收入提不上来，大家对于未来偏悲观的状态，这个时候大家更容易储蓄而不是消费，所以消费板块虽然调整得很多，但一时半会估计起不来。长期定投倒是不错的选择。
医药板块相比消费，调整力度还不太够，目前z策打压还未完全落地，所以可能会有结构性脉冲，但是可能依旧难成主线。
科技板块比较宽泛，景气赛道估值都在天上，但是一时半会可能也下不来，主要还是宽幅震荡为主吧。
大主线上，制造业板块我认为依旧是大方向，这是z策，不能只看估值。
周期板块，这个要看中美谈判的进展，如果进展顺利，周期股可能空间有限，如果不太顺利，再叠加宽货币的环境，即便GJ层面不希望大宗一直涨价，可能也没用，该涨的依然还是会涨。但是z策突然来一下，暴跌的可能性也挺高，所以整体呈现暴涨暴跌的状态，持股体验不会太好，但我认为短中期看，如果中美谈判没有太大进展的话，周期股大跌依旧是机会。
总而言之，A股市场的制造板块与周期股，依旧会是接下来几个月的主线。行情结构上，依然会呈现轮动走势，没有哪个单一股票板块会一直涨，板块轮动着来会比较常见。